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問答交流:
1.公司建筑施工業務按照公路、市政、房建等劃分,大致占比情況是怎樣的?如果涉及房建業務其中地產相關業務規模體量有多少?
回答:公司涉及公路建造工程項目、公路收費項目、涉及咨詢項目。分別占總收入99.53%、0.24%、0.23%。公司不涉及房建業務。
2.公司1/3收入來自省外,目前主要分布在哪些省份?
回答:公司堅持蹄疾步穩“走出去”,省外聚焦重點區域、重點領域,健全區域經營網絡,布局八大區域公司,分布于西藏、新疆、廣東、四川、海南、河南、云南等地區。制定實施《權屬企業省外區域市場開發高質量可持續發展專項方案》,明晰區域市場開發策略,優化區域市場戰略布局,有效提高屬地市場的參與度,區域經營成果顯著,省外市場拓展能力持續提升。全力構建屬地化區域經營體系和“區域公司+子分公司+外部優勢資源”大經營格局,發揮區域分公司立足屬地、輻射周邊的市場開發主體作用,截至目前,龍建股份市場開發足跡已遍布31個省、自治區、直轄市,企業信譽度知名度持續攀升,打造形成區域市場知名企業名牌。
3.公司海外業務主要在哪些區域?訂單最近幾年波動較大,好的年份有15億元,差的年份不到3億,主要原因是什么?
回答:為適應形勢變化,更好參與海外市場競爭,公司審時度勢、因地制宜,依托整合聚集海外優質資源優勢,充分發揮引領作用,研判“疫情放開后時代”世界格局新變化,統籌布局海外市場,堅持海外“1+7+N”發展戰略,推進東非、西非、南亞東亞、中亞、蒙古及俄羅斯五大區域布局。努力提升海外業務總承包能力、投融資能力、資源整合能力,開創傳統市場高端化、核心市場精細化的發展格局。在鞏固傳統工程承包業務的基礎上,積極拓展設計咨詢、投資運營等業務,加快推進全產業鏈“走出去”。
訂單最近幾年波動較大主要原因:一是受疫情的影響;二是全球經濟形勢仍處于下行態勢;三是境外重大項目涉及匯率波動、地緣政治等信用、政治和經濟風險。由于世界正經歷百年未有之大變局,世界格局正在加速轉變,對國際工程市場企業的成本、利潤、現金流都有重大影響,同時還存在市場價值因外匯匯率波動而引起的潛在的上漲或下降的風險。
4.公司建筑業務在省內的市場份額大概多少?未來是否還有提升空間?
回答:公司建筑業務在省內處于龍頭地位,市場份額大概在40%-50%左右,多次參與省內重點、重大項目建設。在東北振興戰略實施20周年之際,習近平總書記再次親臨黑龍江視察,并主持召開新時代推動東北全面振興座談會,發表重要講話、作出重要指示,公司將深入挖掘蘊含其中的政策機遇和市場機遇,充分發揮區位優勢、推動有限多元化發展,依托在建項目所積累的地域優勢、資源優勢,全力推進地方項目落地的同時,結合政策資金,重點在高標準農田、鄉村振興、生態環保、新基建等領域布局,不斷延伸發展空間。
公司圍繞投資運營、傳統基建、海外業務、路衍經濟和戰略新興五個突破口,推動建強交通基礎設施、市政公用基礎設施和相關多元業務三大業務單元體,借助公路養護作業資質優勢,在做強做優做大交通基礎設施領域產品規模和質量的同時,不斷擴大市政公用基礎設施產品范圍和規模,提升發展質量,適度發展主業相關多元產業并不斷豐富產品結構,推動實現三大業務單元體協同發展。
5.公司2/3收入來自省內,十四五期間黑龍江省的交通投資規劃較十三五增長如何?
回答:根據《黑龍江省“十四五”綜合交通運輸體系發展規劃》,十四五期間黑龍江公路基礎設施目標:高速公路通達能力明顯提升,總里程突破6000公里,較十三五增長約33%。10萬人口以上城鎮通高速比例達到85%以上。普通國道基本建成二級及以上公路,普通省道二級及以上占比達到50%。25戶以上自然村(組)通硬化路率達到86%,鄉鎮通三級路率達到95%,建制村連通雙車道公路率達到60%。農村公路安全保障能力和水平顯著提升,基本消除農村公路四五類存量危橋。高速公路路面使用性能指數(PQI)達到94以上,普通國省道路面使用性能指數(PQI)達到87以上,農村公路列養率達到100%、中等路以上比例不低于80%,基本消滅次差路。
2023年2月以來,財政部、國家發展改革委分別布置各地暫停政府和社會資本合作(PPP)推進工作,使得黑龍江省規劃中的項目也有相應調整。2023年11月3日,國務院辦公廳轉發國家發展改革委、財政部《關于規范實施政府和社會資本合作新機制的指導意見》的通知(國辦函〔2023〕115號)的下發,為政府和社會資本合作模式的推廣和應用指明了新方向,估計2024年黑龍江省的交通投資規劃將按照新精神進行調整。
6.公司目前在手PPP項目投資規模,以及進入建設期、運營期的情況如何?
回答:截至目前,公司在手PPP項目36個,項目總投資11,067,565萬元,其中按照階段劃分,19個項目處于建設期,17個項目處于運營期;按股比劃分,控股項目17個,參股項目19個;主要集中分布于黑龍江、河南、山東、內蒙古等區域,建設期項目正在有序開展,通過“投資建設運營一體化”管理體系,推動實現高效、高水平投資,實施過程始終注重科學部署,加強監督管理,以項目公司規范運作為出發點,建設期內嚴格按照PPP項目合同要求控制項目質量、進度、安全三大目標,進而提高項目產出的效率、質量等,各項目都在有序建設中;運營期內各項目均在年度考核中實現合格,績效考核系數均為1,能夠按照合同約定履行各項義務,運營成本控制較好,大部分政府付費項目能夠按照約定進行付費,個別項目由于地方政府財政資金緊張出現付費延后現象,但在《關于進一步推動政府和社會資本合作(PPP)規范發展、陽光運行的通知》財金〔2022〕119號及《關于規范實施政府和社會資本合作新機制的指導意見》國辦函〔2023〕115號兩份文件下發后,國家增加PPP項目管控力度,系統梳理解決PPP項目欠款問題,將會陸續解決以往欠款問題。
7.2022年國內新簽訂單接近翻倍,主要是哪些類型項目,或者哪些區域市場提速?
回答:2022年國內新簽訂單接近翻倍,主要是最美龍江331邊防路一期(一批)、一期(二批)、北漠高速、鶴伊高速、哈爾濱都市圈北環段、國省干線公路質量提升等多個公路重點投資項目落地,投資項目實現新簽合同訂單185.54億元,助力2022年國內新簽訂單實現新突破。
8.黑龍江省內競爭對手主要有哪些?
回答:對于重點重大公路項目,公司主要競爭對手是央企和部分大型省屬同行業企業。
9.公司資產負債率較高,未來有什么措施來降低負債率?
回答:受行業性質及公司股本偏小的影響,公司資產負債率較高,2022年末為86.12%,未來公司將積極爭取黑龍江省國資委和大股東建投集團的支持,充分發揮公司上市平臺的作用,積極進行多元化資本運作。同時,公司積極謀劃業務結構調整和新產業的布局,積極探索新的業務增長點和利潤增長點。
10.公司第一期股權激勵即將解鎖,后續會籌劃第一期股權激勵嗎?
回答:公司將密切關注資本市場走勢,超前謀劃方案設計、配套融資等工作,適時開展第二期股權激勵計劃,激勵對象逐步擴圍,授予比例適度提高,最大程度激發公司董事、高級管理人員、核心技術、業務、管理人才的工作熱情,推動形成穩定的市場化中長期激勵機制。
11.公司未來產業布局優化與業務結構調整的方向?
回答:鞏固提升傳統主業。圍繞做強做優做大公路工程、市政公用工程兩大主業,進一步做大市場、做好主業產業、做優項目、做精投資,推動主業供應鏈產業鏈創新鏈價值鏈一體協同,以更優的產能、更優的效益、更優的品牌、更優的發展韌性鞏固傳統主業“壓艙石”地位。
培育壯大轉型賦能產業。一是圍繞構建傳統主業與轉型賦能產業相互補充、相互賦能、協同發展的可持續性產業發展新格局,做強“大基建”主賽道,結合市場發展趨勢,瞄準市場新機遇,破解業務拓展新難題,結合自身資質等優勢,在砂石材料等領域向上游延伸;在礦山修復、水利工程、高標準農田、鄉村振興等領域向中游產業鏈補強;在高速特許經營權等領域探索向下游產業鏈延伸。加快形成新的利潤增長點,構建形成與企業功能定位相適應、與資源承載力相匹配、與發展戰略相契合的大基建現代產業體系;二是踐行綠色低碳發展理念,培育“新賽道”,謀劃布局土地整治、清潔能源等新興產業,實施“有限多元”經營,推動形成新業態,著力打造“第二成長曲線”。