參與公司向不特定對象發行可轉換公司債券網上路演活動的投資者

簡單介紹了中貝通信集團股份有限公司可轉債的基本情況,中貝通信集團股份有限公司董事長、總經理李六兵先生,海通證券股份有限公司高級副總裁張君先生,中貝通信集團股份有限公司董事、副總經理、董事會秘書陸念慶先生分別致辭,并由參會嘉賓回答了投資者提出的問題:
1.公司本次發行可轉債募集資金對財務及經營有何積極意義?
答:投資者您好,本次募集資金到位后,公司的總資產和總負債規模均有所增長,資金儲備將進一步增強。隨著未來可轉換公司債券持有人陸續轉股,公司資產負債率也將持續降低,財務結構更趨優化;此外,由于募集資金投資項目的建設及效益釋放均需要一定時間,募集資金投資項目帶來的盈利增長速度短期內可能會低于公司股本及凈資產的增長速度,從而對公司即期回報產生一定的攤薄作用,但從中長期來看,隨著募投項目實施完成,公司收入和利潤水平均將得到提高,公司盈利能力和盈利穩定性將不斷增強,有利于公司業務的可持續發展。

2.請問公司本次發行可轉債需要注意哪些相關的風險?
答:投資者您好,公司本次發行可轉債相關的風險主要包括違約風險、可轉債價格波動風險、到期不能轉股引發的風險、信用評級變化的風險、轉股后攤薄每股收益和凈資產收益率的風險、可轉債轉股相關的風險、可轉債轉換價值降低的風險,以上風險的具體內容可見公司于2023年10月17日披露的募集說明書。

3.本次可轉債什么時候上市?申購成功后如何轉換成股票?
答:投資者您好,本次可轉換公司債券發行工作完成后,公司將盡快申請本次發行的可轉債相關上市工作,并辦理相關的上市手續;本次發行的可轉債自發行結束之日起滿6個月后的第一個交易日可以開始轉股,屆時公司會發布公告提醒各位投資者,感謝您對公司的關注與支持。

4.請問本次發行A股可轉債的評級情況?
答:投資者您好,針對本次發行可轉債,中證鵬元對發行人進行了首次資信評級,并出具了信用評級報告。公司主體信用等級為A+,評級展望為穩定,本次擬發行的可轉換公司債券信用等級為A+。

5.參與網上申購的中簽結果哪天公布?
答:投資者您好,參與網上申購會在2023年10月23日(T+2日)公告搖號中簽結果,投資者根據中簽號碼確認是否中簽。

6.您好,貴公司發行可轉債方式是否會稀釋原股東的收益?
答:投資者您好,本次可轉債發行給予原股東優先配售,在一定程度上緩解了未來轉股對于原股東持股比例的稀釋。可轉債既有利于維護原有股東利益,又鼓勵新的投資者認購,體現了公司對未來業務發展和經營業績的信心。謝謝!

7.請問公司本次募投項目是否存在實際收益不達預期的風險?
答:投資者您好,公司本次募集資金項目投資總金額約51,700.00萬元,將用于公司承接的中國移動2022年至2023年通信工程施工服務集中采購項目。項目實施后,預計將對公司經營規模的擴大和業績水平的提高產生重要影響。公司在決策募集資金投資項目過程中,已聘請專業機構在市場、技術、財務等方面進行了充分論證和預測分析,但在項目實施過程中,計劃能否按時完成、實施是否順利、實施效果是否達到預期,均存在一定的不確定性;通信技術服務行業本身的變化、宏觀經濟政策的變動以及經濟下行等因素也會對募投項目的投資回報產生影響,進而對公司業績產生一定的不利影響。

8.請問本次募集資金用于補充流動資金的需求有多少?
答:投資者您好,本次募集資金全部用于資本性支出,不用于補充流動資金。

9.本次發行可轉債再融資對公司股本結構有何影響?
答:投資者您好,本次發行的可轉債在轉股前不影響公司的股本結構,在轉股后將相應的增加公司總股本。

10.本次發行的承銷方式?
答:投資者您好,本次發行由主承銷商以余額包銷方式承銷,承銷期的起止時間為自2023年10月17日至2023年10月25日。感謝您對公司的關注和支持!

11.轉債上市后會不會對公司股價造成影響?
答:投資者您好,可轉債作為一種復合型衍生金融產品,具有股票和債券的雙重特性,其二級市場價格受到市場利率、票面利率、剩余年限、轉股價格、上市公司股票價格、贖回條款及回售條款、投資者的心理預期等諸多因素的影響,因此價格波動較為復雜。本次募集資金到位后,公司的資本實力、抗風險能力及可持續發展能力都將得到進一步增強,管理層也將繼續致力于提高公司的競爭力和發展質量,以更優異的業績回報股東的支持。對于公司的未來發展,公司管理層充滿信心,也請大家繼續關注和支持。

12.請問本次發行可轉債的股權登記日是哪天?
答:投資者您好,公司本次發行可轉債的股權登記日為2023年10月18日。感謝您的關注!

13.公司前次募集資金的使用進度怎么樣?
答:投資者您好,公司前次募集資金為首次公開發行股票,承諾投資金額為61,086.53萬元,截至2023年6月30日已投入59,088.20萬元。

14.請問本次可轉債發行公司實際控制人會參與優先配售嗎?
答:投資者您好,本人及夫人梅漫將綜合考慮市場情況、個人資金情況,在發行時視情況決定是否參與本次認購,感謝您的關注!

15.可轉債付息方式是什么?
答:投資者您好,本次發行的可轉換公司債券采用每年付息一次的付息方式,到期歸還未償還的可轉換公司債券本金并支付最后一年利息。感謝您的關注!

16.請問認購本次可轉債后能否參與公司的股利分配?
答:投資者您好,投資者認購公司本次發行的可轉債后,轉股前可按約定的票面利率享有利息收益;轉股后,因本次發行的可轉換公司債券轉股而增加的公司股票享有與原股票同等的權益,在股利分配股權登記日當日登記在冊的所有普通股股東(含因可轉換公司債券轉股形成的股東)均可參與當期股利分配,享有同等權益。謝謝!

17.請問公司近三年分紅情況?
答:投資者您好,公司最近三年以現金方式累計分配的利潤共計17,135.11萬元(含視同現金分紅的金額),占最近三年合并報表中歸屬于母公司股東的年均凈利潤11,579.17萬元的147.98%,感謝您的關注!

18.請問本次可轉債票面利率多少?
答:投資者您好,本次發行的可轉債票面利率為:第一年0.20%、第二年0.40%、第三年1.20%、第四年1.80%、第五年2.50%、第六年3.00%。感謝您的關注!

19.請問原股東優先配售認購時間?
答:投資者您好,原股東優先配售認購時間:2023年10月19日(T日)9:15-11:30,13:00-15:00,逾期視為自動放棄優先配售權。謝謝!

20.請問公司如何保持在主業上的持續創新?
答:投資者您好,公司研發工作始終堅持以客戶需求和業務發展為導向,聚焦國內外行業先進技術和創新解決方案,依托集團5G研究院和設計院,運用云計算、人工智能、數字圖像拼接、數字孿生等新一代信息技術,開展5G、智慧城市和物聯網等新技術領域的研究和應用。在5G行業應用、物聯網、移動互聯網、大數據分析等技術領域具備一定的研發及交付實力,可以為多個行業的應用領域提供一站式解決方案。公司將持續保持對5G、智慧城市、物聯網等新技術領域的研發投入,確保技術研發優勢。

21.請問本次發行的可轉債到期贖回利率是多少?
答:投資者您好,本次發行可轉債的到期贖回利率為15%(包含最后一期利息),謝謝!

22.股東如何參與配債,大股東也參與嗎
答:原股東優先配售均通過網上申購方式進行。本次可轉債發行向原股東優先配售證券,不再區分有限售條件流通股與無限售條件流通股,原則上原股東均通過上交所交易系統通過網上申購的方式進行配售,并由中國結算上海分公司統一清算交收及進行證券登記。原股東獲配證券均為無限售條件流通證券。
本次發行的原股東優先配售認購及繳款日2023年10月19日(T日),所有原股東(含限售股股東)的優先認購均通過上交所交易系統進行,認購時間為T日9:30-11:30,13:00-15:00。配售代碼為“753220”,配售簡稱為“中貝配債”。
大股東將綜合考慮市場情況、個人資金情況,在發行時視情況決定是否參與本次認購,感謝您的關注!

23.此次可轉債成功發行對公司市值提升有幫助嗎?
答:投資者您好,本次發行可轉債募集資金主要用于公司現有業務的發展,符合國家相關的產業政策以及未來公司戰略發展方向,具有良好的發展前景和經濟效益。

24.公司為什么選擇可轉債作為融資工具?
答:投資者您好,公司力求抓住資本市場良好的發展機遇,憑借充足的資本金為持續發展提供有力保障,以不斷擴大業務規模、提升盈利能力和抗風險能力更好地維護投資者利益。選擇可轉債作為融資工具,是在考慮市場和公司實際情況后做出的慎重決定。一方面,可轉債是國家政策較為鼓勵的融資品種;另一方面,可轉債的存續期限為6年,從發行完成6個月后開始轉股,不會帶來即時攤薄,公司可通過合理運用募集資金擴大公司價值,可轉債持有人亦會根據公司股價表現選擇是否轉股。因此為助力公司突破資金瓶頸,提升再融資效率,公司選擇可轉債作為融資工具。

25.請問公司目前發展面臨哪些挑戰或不利因素?
答:投資者您好,公司目前發展面臨的挑戰主要是人才匱乏和資金短缺。
通信技術服務行業屬于典型的技術密集型行業。隨著行業的不斷發展,各企業也不斷重視高端人才的儲備和培養,而通信技術服務行業高端人才的培養需要長期資金、資源的大量投入,周期較長,短期內仍然存在缺口。因此,高端專業人才的稀缺仍然是制約通信技術服務行業發展的重要因素。
通信網絡技術服務行業在技術開發和業務開展中需要墊付一定比例的資金,同時,通信網絡技術服務行業部分項目回款周期較長,造成企業資金面臨短缺壓力。如果企業缺乏融資渠道,難以獲取支持項目開展的大量資金,則會制約通信技術服務企業的抗擊風險能力以及業務開展能力,進而影響了通信技術服務企業的發展和壯大。

26.請問公司本次發行可轉債募集資金的主要用途是什么?
答:投資者您好,公司本次擬向不特定對象發行可轉換公司債券募集資金總額不超過51,700.00萬元(含本數),扣除相關發行費用后的凈額將全部用于公司承接的中國移動2022年至2023年通信工程施工服務集中采購項目,本次募投項目包括設備安裝與傳輸管線兩類工程。

27.參加了優先配售,還能參加之后的網上申購嗎?
答:投資者您好,原股東除可參加優先配售外,還可參加優先配售后余額部分的網上申購。

28.請介紹一下公司在行業內的競爭地位如何?
答:投資者您好,報告期內,公司各期的營業收入分別為206,652.75萬元、264,146.19萬元、264,312.73萬元及129,446.87萬元。與同行業上市公司同期數據相比,公司業務規模居于行業前列水平。
報告期內,中國移動是公司的主要客戶。根據中國移動采購與招標網公示信息并經統計,中國移動2022年至2023年通信工程施工服務集中采購項目(設備安裝+傳輸管線)中,設備安裝類項目總金額為2,655,521.75萬元,其中公司中標166,972.62萬元,占比6.29%,在中標企業中排第2名;傳輸管線類項目總金額為5,885,996.11萬元,其中公司中標309,677.31萬元,占比5.26%,在中標企業中排第4名。
隨著募集資金投資項目的實施,公司將進一步擴大主營業務收入,同時提升公司管理服務水平,培養和擴大人才隊伍,顯著增強公司的市場競爭力。

29.請問公司所處的行業競爭格局是怎樣的?
答:投資者您好,通信網絡的建設、維護、優化等環節最早由運營商自行承擔,隨著通信網絡技術的不斷升級、網絡廣度與密度的不斷加大以及運營商對服務重視程度的提高,從事信息通信技術服務的專業企業不斷涌現,行業內開始出現競爭,市場化程度不斷提高。
在現有競爭格局中,市場參與主體主要分為三個類型:一、電信運營商旗下的大型通信技術服務公司;二、較早一批進入市場的信息通信技術服務業,擁有較為齊全的資質證書,部分形成了全國性布局的企業;三、其他大量單體市場份額較小的通信技術服務企業,主要面向當地客戶,業務資質較為單一。