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1、請對公司的經營情況做個整體介紹?

答:公司主要從事汽車鍛造零部件的研發、生產和銷售。產品主要應用于對零部件機械性能和安全性能要求較高的汽車動力系統、傳動系統、轉向系統以及懸掛支撐等系統。

公司自成立以來,不斷開發鍛造及機加工工藝。在研發創新、生產管理、質量控制等方面陸續受到了國內外知名零部件供應商的高度認可,建立了長期穩定的合作關系。公司依托鍛造方面的優勢,近幾年積極開發布局鍛造零部件在新能源汽車中的應用,參與多家知名整車廠新能源汽車零部件的開發。

公司的終端客戶為奔馳、寶馬、奧迪、大眾、通用、特斯拉、比亞迪、小鵬、理想和蔚來等企業。直接客戶主要以世界零部件百強企業為主,其中博世、采埃孚和麥格納位列前五名。

2、能否介紹下汽車安全件(轉向、傳動)、核心零部件(動力、懸掛支撐)采用鍛造的優勢(相比焊接&鑄造)?怎么理解公司的競爭力(壁壘)?

答:鍛造件主要應用于汽車的核心安全部件,如轉向系統、懸掛系統、傳動系統等受力部件。焊接件和鑄造件主要應用于機械性能要求相對鍛造件較低的部位。

公司深耕汽車鍛件領域幾十年,在產品研發創新、生產管理、質量控制等方面積累了豐富的經驗,能滿足各類客戶的不同需求。

3、高壓共軌鍛造技術是否代表了鍛造領域高水平的體現,公司市占率40%+優勢在哪里,國六排放全面實施是否有利于單品放量?

答:公司高壓共軌是鍛造毛坯件,采用非調質鋼生產,工藝技術要求較高。國內商用車市場一部分使用高壓共軌系統,高壓共軌技術更適合高排放的技術要求。

4、公司幾乎給所有知名車企合作,請教驗證送樣到采購流程和周期如何?公司有何優勢?

答:公司2004年在蕪湖建廠,成立時的目標定位為與國際、國內知名車企合作,目標客戶為博世、采埃孚、麥格納和舍弗勒等。公司配套主機廠的前端市場,剛開始進入客戶的供應商體系時,須經過很長(3-5年)時間的審核。進入采購體系后,雙方即建立了長期穩定的合作關系。目前公司開發的產品大部分為客戶1-2年后需量產的產品,產品交樣后需進行臺架、路試等實驗,通過后進行小批量生產,量產需根據客戶的車型何時推向市場來確定。一般傳統燃油車從項目定點階段到量產約1-2年,新能源車型時間相對縮短。

公司優勢主要體現在以下方面:①公司的產品線豐富,可涵蓋汽車零部件鍛件的大部分安全件;②公司的研發能力較強,有雄厚的技術團隊和資金支持;③公司定位清晰,與主流客戶合作,進入其供應鏈體系后,有較強的蝴蝶效應。

5、公司公告在新能源車軸類零部件和齒輪有供應,且毛利水平較高,公司主要是毛坯還是精加工形式銷售,或者比例如何?毛坯和精加工的附加值大概是什么樣的比例?

答:目前公司精加工件占比較高,從客戶角度來看,客戶也期望公司可以提供鍛造機加工一體化的精加工件。

公司產品重量從幾百克到幾十公斤不等,差異較大,技術難度亦不一樣,機加工件產品的價值與其工藝、工序相關,工序越延伸,其附加值也越來越高。

6、公司有裝備子公司,5000T及以內的鍛壓設備和模具具備自制能力,公司的機器人生產設備是否也有配套能力?

答:公司系統掌握了模具設計與制造、鍛造、熱處理、機加工等關鍵生產環節的工藝技術以及鍛壓裝備研制技術。多年前公司已對裝備領域進行了前瞻布局,并成立了全資子公司蕪湖順聯智能裝備有限公司,專門從事鍛壓、加熱設備的制造及自動化改造等,能夠滿足公司內部的大部分需求,目前暫未對外進行銷售。

7、近期市場比較關注機器人行業,特別是人形機器人行業的進展?公司是否有機器人行業有關產品或者有相關方面的技術儲備?從產品上看公司的鍛造技術能應用到機器人生產的哪些環節?參考汽車行業,比方說開發機器人上的連桿、結構件等開發周期需要多長?

答:公司目前暫未涉足機器人相關行業,公司已擁有幾十年的汽車鍛壓技術和充足的人才儲備,如未來涉足機器人鍛造領域,可能相對于其他企業來說,有一定的技術優勢。

公司產品主要應用于汽車安全性能較高的系統,汽車需要經過臺架、路試等極端工況的實驗。開發機器人的結構件產品工況相對比汽車工況條件較好,其產品的鍛造件開發周期預計比汽車行業較短。

8、不同客戶的采購產品類型不一樣,公司生產的同一類產品是否可以對應到不同的客戶?公司短期經營方向選擇的是增加現有客戶訂單還是開發新客戶?

答:以公司供通用的8速變速箱齒輪為例,輪轂齒輪類通過麥格納供貨,球頭拉桿通過采埃孚供貨,公司產品能夠滿足不同車企、不同平臺、燃油車、新能源車的定制化需求。

公司的主要客戶為世界零部件百強企業,公司的營收規模相對于我們的客戶來說相對較小。在保證產品質量穩定且滿足客戶要求的條件下,我們是其全球供應商,客戶訂單會有充分保障。基于公司與國際知名零部件供應商的長期穩定的合作,也會帶來蝴蝶效益,有助于進入新客戶的供應鏈體系。

9、海外營收這塊,歐洲增長速度較快(歐洲分公司的主要功能),特斯拉要在墨西哥建廠,公司后續北美洲導入速度能加快嗎?公司是否有考慮走出去?

答:為及時響應客戶需求,加強市場影響力,公司在德國設立了歐洲分公司,主要以銷售服務為主,目前海外銷售約占1/4左右。另外,公司已經關注到相關行業信息,是否在墨西哥投資建廠事項,尚需根據公司戰略發展需要進行充分論證,并經公司相關決策機構審議通過后方可實施。如有相關進展,公司將及時履行信息披露義務。

10、公司在機器人自動化改造方面的一些進展?

答:自動化是發展趨勢,隨著國內用工難,人口老年化問題,公司在多年前已開始布局自動化。最大的募投項目精密鍛造生產線技改及機加工配套建設項目就是從自動化角度的考慮,公司目前的技術與管理儲備,能夠滿足對自有自動化、智能化改造的大部分需求。公司目前暫未涉足機器人行業,公司已擁有的幾十年汽車鍛壓技術經驗和充足的人才儲備,如未來預涉足機器人鍛造領域,可能相對于其他企業來說,有一定的技術優勢。

11、在手訂單?未來三年的規劃?

答:公司目前在手訂單充足。基于新能源汽車高速發展的契機,公司將繼續擴大在汽車行業的市場占比,同時,將持續關注機器人、工程機械、軌道交通、智能裝備、自動化等行業發展。

12、汽車行業的年降,過去三年公司產品的單價也沒有一個明顯的變化是什么原因?

答:年降是汽車行業的慣例,產品進入量產后才會進行年降,公司各產品的交付時間點,年降幅度均有所不同,在產品量產后,產品的技術工藝亦日趨成熟,公司可以通過提升效率、提高產品質量來減少年降的影響。綜合來看年降對公司的產品單價的影響不大。

13、分產品、分類型看競爭對手的情況?

答:公司競爭對手不僅是國內企業,出口的產品參與全球競爭,同行業競爭對手產品相對單一,公司產品涵蓋了汽車的大部分安全鍛件,公司產品線較為豐富,能滿足不同客戶的不同需求。

14、分客戶來說,有多少產品是A點、B點?未來公司的定位是鍛造的集成商嗎?

答:客戶考慮其自身的管理成本,其選擇供應商一般也就3家左右,公司交付的產品主要以獨供或A、B點為主。

鍛造市場份額很大,新能源汽車推出后,公司為新能源汽車提供定制化的輕量化產品,同時持續關注機器人、工程機械、軌道交通、智能裝備、自動化等行業發展,開拓新的業務增長點。

15、高壓共軌產品與威孚高科是什么關系?

答:公司生產的鍛鋼高壓共軌產品為毛坯件,用于商用車,由博世指定交付給威孚高科和利納馬,由威孚高科和利納馬進行機加工,再交付給博世。公司生產的不銹鋼高壓共軌用于乘用車,直接銷售給威孚高科。