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一、公司副董事長鄭小丹女士對公司主營業務和2022年上半年經營業績進行介紹1、公司主營業務情況公司成立于2001年12月06日,是一家民營高新技術企業,現有12個子公司,其中二級公司6個、三級公司6個。公司主營業務為以瓷介電容器、濾波器為主的電子元器件的技術研發、產品生產和銷售,包括自產業務和代理業務兩大類。自產業務產品主要包括瓷介電容器及濾波器等,廣泛應用于航天、航空、電子信息、兵器、船舶等高可靠領域,以及5G通信、軌道交通、醫療電子等民用高端領域;代理業務品類主要為電容、電阻、電感、射頻器件、分立器件、連接器、集成電路等多種系列的電子元器件。公司代理業務主要面向工業類及消費類民用市場,覆蓋了新能源、汽車電子、軌道交通、智能電網、5G通訊、消費電子、醫療電子、工業/人工智能、物聯網等領域。2、公司2022年半年度經營業績情況2022年上半年,國內疫情持續反彈,面對嚴峻復雜的防控形勢,公司切實加強統籌疫情防控和生產經營工作,上下凝心聚力、共克時艱,扎實做好各項工作,保持了公司業績持續增長的態勢。2022年上半年,公司實現營業收入13.92億元,較上年同期增長11.26%,其中自產業務實現收入8.25億元,較上年同期增長8.85%;代理業務實現收入5.64億元,較上年同期增長14.48%;實現歸屬于上市公司股東凈利潤4.86億元,較上年同期增長6.90%,實現歸屬于上市公司股東扣非后凈利潤4.81億元,較上年同期增長7.29%。2022年上半年,面對外部環境的變化和不確定性,公司迎難而上,依然保持了業務穩定增長。公司堅持以技術創新為驅動,以市場需求為導向,以產品及服務為基礎,以提質增效為目的,持續提升公司核心競爭力。二、提問和交流環節1、公司2022年第二季度自產業務較去年同期基本持平的主要原因是什么?公司第二季度自產業務較去年同期基本持平主要原因:一方面,疫情對客戶的項目研制進度、需求下達時間、產品簽收進度等都有一定的影響;另一方面,部分客戶產能等因素導致第二季度需求放緩。2、公司2022年上半年自產業務前五大客戶是否有重大變化?2022年上半年,公司自產業務前五名客戶占自產業務收入比例為74%。前五大客戶航天科技集團25%、航天科工集團17%、航空工業集團14%、電子科技集團13%、兵器集團4.5%左右。航天科工集團和兵器集團較去年同期略有下降外,其他三家客戶還是保持增長態勢。3、公司2022年上半年自產和代理業務毛利率持續提升的原因是什么?是否能夠保持當前的毛利率水平?從過往幾年來看,公司自產業務和代理業務的毛利率都基本穩定。今年上半年,公司自產業務的毛利率較同期略有提升主要與所銷售的產品結構有關。代理業務的毛利率基本穩定,源于公司與原廠及客戶之間的長期穩定合作。目前看公司的毛利率水平不會有太大的變化。4、2022年上半年研發費用翻倍,主要投向哪些領域?2022年上半年,公司研發投入較上年同期翻倍增長,研發投入方向主要圍繞主營業務瓷介電容器以及上下游的拓展,上游重點圍繞電子瓷料開展,下游圍繞濾波器、微波組件、微波器件及微處理器等相關產品。公司2022年上半年,在研項目有38項,研發投入主要用于瓷介電容器用的瓷料、射頻微波多層瓷介電容器、單層電容器、脈沖多層片式瓷介電容器、車規級MLCC、濾波器等產品的方向。高可靠領域:脈沖多層片式瓷介電容器已完成開發,具備量產能力。小型貼片濾波器已實現批量供貨,隨著蘇州基地建設電磁兼容實驗室,會逐漸加快和深化濾波器產品的系列化、定制化。民用領域:公司以客戶需求為牽引,圍繞射頻微波類電容器進行研發投入,拓展射頻微波類電容器品類,大功率射頻微波瓷介電容器可實現批量供貨,逐步在醫療、通訊、半導體設備等領域進行推廣。車規級多層瓷介電容器的研發與認證工作正在按照原定計劃順利推進,相關的代表規格產品正在按照車規標準進行試驗和驗證。公司整體研發項目的開發會依據研發計劃進行推進,后續會根據市場技術演進情況、產品的迭代情況適時調整研發計劃和投入。5、2022年上半年濾波器同比持平原因是什么?2022年上半年濾波器收入較上年同期基本持平,主要原因是受疫情影響,導致客戶簽收延遲,同時部分客戶項目推遲所致。6、2022年上半年存貨增速較快的原因是什么?公司存貨情況在2022年半年度報告附注做了拆分,自產業務項下的存貨2022年上半年期末較期初漲幅26%,代理業務2022年上半年期末較期初漲幅74%。自產業務存貨的增長主要是按照年初生產計劃進行備貨,2022年上半年由于外部環境的變化導致需求放緩,公司生產還是按照正常的節奏進行,確保能夠在接到客戶訂單時快速完成交付。代理業務庫存增速較快,主要是上海疫情導致公司存放在上海本地倉庫的產品不能正常出庫,影響了代理業務的訂單交付,以及上海疫情緩解后原廠集中到貨等因素所致。該等庫存會在2022年下半年逐漸消化,預計年底時代理業務庫存可以恢復到正常水平。7、2022年半年度報告其他電子元器件同比增長較大,請問是什么產品?公司2022年半年度報告中自產業務收入產品結構其他電子元器件主要是成都生產基地的產品,包括微波模塊、微處理器等產品。8、車規級產品進展情況?2022年上半年,蘇州公司MLCC車規級代表規格產品在試生產,試驗驗證過程中,下半年會進行第三方實驗室的鑒定。車規體系認證預計年底前完成,車規體系認證通過后會進行客戶的認證。9、自產業務行業格局是否穩定?目前高可靠MLCC市場格局較為穩定。10、成都鴻啟興和鴻立芯進展情況?2022年上半年鴻啟興大功率微波組件、頻綜模塊等完成研發,可以投入生產;鴻立芯也在整體的研發推進中,上半年兩家公司合計實現銷售收入一千多萬。11、公司瓷粉的規劃?公司在10年前開始布局瓷粉研發,目前已有部分瓷料用于了公司的射頻微波電容器、單層電容器等產品上。2022年上半年有兩款瓷介電容器用瓷料已完成研制;部分品類的電容器用瓷粉,完成了在蘇州瓷料生產線的量產驗證。12、2022年上半年財務費用增加較多、應收票據減少,商業匯票使用增加,請介紹一下具體情況?信用減值損失大幅增長的原因是什么?隨著公司業務體量的增大,公司資金需求也相應上升,同時公司募投資金使用完畢,資金需求主要靠銀行融資完成,使得公司銀行借款以及商業匯票的使用增加較快,導致了財務費用上升。但2022年上半年財務費用占收入的比重較小,財務費用不到500萬元。2022年上半年,自產業務回款較少,導致應收賬款增加較多,相應的信用減值損失增加;此外,公司去年部分應收賬款暫時尚未收回,該部分款項賬齡會從1年以內發展到1-2年,壞賬計提比例就會從3%增加至10%,也會相應增加信用減值損失。上述原因,導致公司2022年上半年信用減值損失增幅較大,由去年同期的2,200萬元增加到今年半年度的3,700萬元。而這些信用減值損失會隨著2022年下半年回款到位,大部分信用減值損失就會相應沖回。