參加公司2022年度網上業績說明會的投資者

公司于2023年5月11日(星期四)下午15:00-17:00在上海證券報.中國證券網(https://roadshow.cnstock.com)舉辦了2022年度業績說明會,本次業績說明會采用網絡遠程的方式舉行,業績說明會的主要問答情況如下:

1.請問公司一季度毛利率是有下降嗎?是什么原因?

答:您好,感謝您對公司的關注。2023年一季度公司毛利率變化主要受產品結構變化的影響,謝謝。

2.各位領導好!目前泰國工廠建設的進展情況,已經有相關的員工在崗了嘛,員工是否已經達到正式投產的需求,后續主要生產哪些產品呢?

答:您好,感謝您對公司的關注。公司的泰國工廠正在抓緊建設中,泰國工廠正在推進設備設施安裝調試環節,預計2023年第二季度具備量產條件,謝謝。

3.請問公司800G的出貨量情況?

答:您好,感謝您對公司的關注。受益于數據中心市場景氣度持續提升,公司高速率光模塊產品占比保持持續提升的趨勢。公司800G相關光模塊產品已實現批量出貨,800G產品未來具體的放量進度將取決于市場及客戶的需求情況,謝謝。

4.800g的出貨情況如何,還有前一段時間砍單傳聞是否屬實?

答:您好,感謝您對公司的關注。公司800G相關光模塊產品已實現批量出貨,800G產品未來具體的放量進度將取決于市場及客戶的需求情況。市場變動受多重因素影響,關于公司具體的經營數據,敬請關注公司披露的定期報告,謝謝。

5.你好,請問高總,今年一季度800G的需求有明顯的增加嗎?

答:您好,感謝您對公司的關注。公司800G相關光模塊產品已實現批量出貨,但產品的具體放量進度將取決于市場整體的需求及訂單情況,謝謝。

6.請預測一下公司800G光模塊23年下半年的銷售前景,明后年高速光模塊的技術路線是什么

答:您好,感謝您對公司的關注。公司已在硅光模塊、相干光模塊、LPO光模塊等相關研發項目取得多項突破和進展,800G和400G光模塊產品組合已涵蓋基于硅光解決方案的800G、400G光模塊產品及400GZR/ZR+相干光模塊產品、以及基于LPO方案的800G光模塊;預計未來800G光模塊的需求量將進一步增加,具體的放量進度及技術路線將取決于市場及客戶的具體需求,謝謝。

7.是否海外市場比國內市場競爭小一些?毛利率高一些?公司在海外市場銷售的產品和在國內市場銷售的產品類別和結構有什么差異嗎?

答:您好,感謝您對公司的關注。海外市場與國內市場的產品類別、產品結構、應用場景有所不同,導致毛利率不同,謝謝。

8.目前的市場股價是否已經高估了?公司今年有新增的產能嗎?

答:您好,感謝您對公司的關注。二級市場的股價受多重因素影響,敬請注意投資風險。公司募投項目高速率光模塊生產線預計將在今年建設完成,海外泰國工廠預計將在今年二季度建設完成,公司已在產能端做好了充足準備,謝謝。

9.公司有來自微軟訂單嗎,微軟訂單占比多少?

答:您好,感謝您對公司的關注,公司已與全球主流互聯網廠商建立起了良好的合作關系,具體的客戶名涉及公司商業秘密不便披露,敬請諒解,謝謝。

10.為什么公司的股東一直在減持是不看好公司的未來嗎

答:您好,感謝您對公司的關注。關于公司股東減持計劃的具體情況,敬請關注公司披露的相關公告,謝謝。

11.現在已經是二季度了為什么泰國的工廠還沒有量產。另外一季報里各種費用支出比去年環比增加了很多是不是因為擴產造成的

答:您好,感謝您對公司的關注。目前泰國工廠正在推進設備設施安裝調試環節,預計2023年第二季度具備量產條件;公司擴產支出為公司資本性支出,一季度費用支出環比增加主要系收購Alpine待支付的激勵費用以及評估增值部分攤銷的增加,謝謝。

12.請問高總公司目前的產能利用效率?和去年的產能利用效率比是什么變化

答:您好,感謝您對公司的關注。公司2022年產能786萬只,產量752萬只,公司產能利用效率與客戶需求相關,謝謝。

13.公司今年整體的收入展望是多少?

答:您好,感謝您對公司的關注。公司持續加強新技術、新產品研發,公司在高速率光模塊、硅光模塊、相干光模塊、800GLPO光模塊等相關新產品新技術研發項目取得多項突破和進展,力爭在未來的市場競爭中持續提升綜合競爭力。公司具體的收入情況,敬請關注公司披露的定期報告,謝謝。

14.截止目前,公司800G光模塊產能情況和在手訂單情況如何?公司目前的產能利用率如何?如果未來800G光模塊放量,公司是可以利用現有產能還是需要新建生產線?

答:您好,感謝您對公司的關注。公司在800G產品端已做了充足的準備,部分產品已實現批量出貨;公司產能利用效率與客戶需求相關;公司已做了充足的產能儲備應對未來新產品可能帶來的新增產能需求,謝謝。

15.一季度業績下滑對二級市場的打擊較大,管理層是否有信心讓公司業績重回高速增長的軌道?

答:您好,感謝您對公司的關注。2023年一季度經營情況受行業整體需求及多重因素的影響,公司積極布局新產品及新技術的研發,力爭在未來的市場競爭中持續提升綜合競爭能力,謝謝。

16.公司目前公司收購的境外公司Alpine是否具備800G光模塊所對應的高速率光芯片的生產能力?公司目前光芯片的外部采購比例是多少?有多少比例是自行研發生產的?

答:您好,感謝您對公司的關注。公司境外子公司Alpine為公司在硅光模塊、相干光模塊以及硅光子芯片技術方向提供技術支持和供應鏈的可靠保證,公司光芯片的采購來源屬于公司內部信息,不方便對外披露,謝謝。

17.請問高總,公司對高速光模塊明后年的看法是怎么樣的?

答:您好,感謝您對公司的關注。受益于行業整體的高速發展,高速率光模塊展現出更新迭代加速的趨勢,各類新產品新技術持續呈現。公司已在硅光、相干、LPO等新技術領域深度布局,力爭在新產品和新技術的市場競爭中占得先機,謝謝。

18.請問海外泰國工廠的產能主要生產什么產品,是以高速率光模塊為主嗎?

答:您好,感謝您對公司的關注。公司泰國工廠正在按計劃有序建設中,泰國工廠已做了多樣化的產能儲備,具體產品類型主要取決于市場及客戶的需求,謝謝。

19.請問高總,公司是否有計劃在除泰國工廠外的其他國家繼續新增產能?

答:您好,感謝您對公司的關注。公司目前海外新增產能主要布局在泰國工廠,謝謝。

20.能說一下一季度各種型號光模塊的銷售占比么?

答:您好,感謝您對公司的關注。公司產品結構請關注公司半年度及年度報告中的相關披露,謝謝。

21.公司財報顯示毛利率同比增加約1個百分點,凈利率有所下降主要來自于一季度期間費用增加了約3000萬元人民幣,如果不算這個費用,公司的凈利潤同比差不了幾個,凈利率也是同比大增的,請問這個期間費用的增加主要來自哪塊。

答:您好,感謝您對公司的關注。公司2023年一季度費用支出增加主要系收購Alpine待支付的激勵費用以及評估增值部分的攤銷,謝謝。

22.公司今年一季度收入中800G高速光模塊的收入占比有多少,毛利率是多少?

答:您好,感謝您對公司的關注。公司在800G產品端已做了充足的準備,部分產品已實現批量出貨,毛利率水平與產品的技術方案及市場競爭等因素相關,具體產品的毛利率屬于商業秘密,不方便對外透露,謝謝。

23.在ai浪潮下,對算力需求貢獻大嗎?高總認為下半年高速率光模塊用到ai方向的占比有多少

答:您好,感謝您對公司的關注。在AI領域迅速發展的背景下,對光模塊產業鏈未來的產品迭代、需求增長有促進作用,公司在OFC2023已發布了多款基于新技術領域的高速率光模塊產品,下半年及未來相關產品的具體量級及增速,主要取決于市場及客戶的需求情況,謝謝。

24.請問公司1季度業績的下滑,是否受到四川地區當時的疫情影響?

答:您好,感謝您對公司的關注。公司一季度業績的變化受多種因素共同影響,未受疫情影響,謝謝。

25.2023年一季度產品結構發生了哪些變化,對一季度營收產生了影響。

答:您好,感謝您對公司的關注。公司一季度業績受客戶需求及市場變化等多種因素共同影響,謝謝。

26.公司今年一季度收入出現下滑,主要是什么因素?伴隨AI提升光模塊行業景氣度,公司二季度訂單及出貨是否已經好轉?

答:您好,感謝您對公司的關注。2023年第一季度收入下滑受行業整體需求變化及多重因素影響。隨著AI領域的發展,將對行業及產品未來的更新迭代及需求的增加帶來促進作用,公司2023年第二季度具體的經營情況敬請關注公司的定期報告,謝謝。

27.請問公司800G光模塊在LPO技術上是否國內領先?是否已批量出貨

答:您好,感謝您對公司的關注。公司在LPO技術領域已深入布局,在今年3月的OFC2023期間推出了多款相關產品。公司已與產業鏈上下游開展了緊密合作,與主流廠商和用戶建立起了良好合作關系,并積極推動LPO相關項目的進展,力爭在LPO相關產品的競爭中占得先機,謝謝。

28.請問公司目前訂單狀況如何?產能是否飽和?

答:您好,感謝您對公司的關注。公司目前訂單主要來源于高速率光模塊,謝謝。

29.請問林女士,一季度大增的應付員工薪酬是因為泰國工廠的支出嗎?

答:您好,感謝您對公司的關注。一季度末應付職工薪酬余額1.08億元,較2022年末下降12.3%,謝謝。

30.請問公司產品出貨產品結構上,是不是逐步向高速率光模塊轉換。目前400G,800G的占比是怎樣的?

答:您好,感謝您對公司的關注。公司高速率光模塊產品銷售占比持續提升,具體產品的占比不方便對外披露,謝謝。

31.800g產品有無技術壁壘,多家公司都宣稱送樣量產,公司相較于其他友商的產品有沒自己的優勢?

答:您好,感謝您對公司的關注。800G光模塊在技術方案、產品良率、成本控制、批量交付能力等多方面均有著較高的要求,也是對各光模塊生產廠家自身能力的檢驗;對于同行業友商公司,公司不便發表評論,謝謝。

32.據說公司800G光摸塊由于技術、工藝、材抖等先進,功耗才11.3w,是這樣嗎?

答:您好,感謝您對公司的關注。公司推出的800G光模塊包括基于薄膜鈮酸鋰(TFLN)調制器的800GOSFPDR8模塊,搭配集成TIA的5納米DSP芯片,功耗僅為11.2W,處于行業領先地位,謝謝。

33.隨著人工智能浪潮到來,公司二季度是否訂單開始增長?結合目前的市場情況,請介紹下公司對于2023的前景展望如何?

答:您好,感謝您對公司的關注。隨著AI領域的發展,將對行業及產品未來的更新迭代及需求的增加帶來促進作用,公司2023年第二季度具體的經營情況敬請關注公司的定期報告,謝謝。

34.請問公司1.6T光模塊技術是否已完成研發?在行業里處于什么地位?

答:您好,感謝您對公司的關注。公司一向重視新產品、新技術的研發,已在OFC2023期間推出了相關1.6T光模塊產品,目前正在積極推進客戶送樣測試工作,謝謝。

35.請問公司800G光模塊技術是否行業領先?或者在行業里處于什么低位?

答:您好,感謝您對公司的關注。公司800G相關光模塊產品在技術設計方案、產品良率、成本控制、批量交付能力等多方面具備自身優勢,力爭在未來的市場競爭中取得先機,謝謝。

36.AI預訓練大模型對算力的需求將推動先進封裝技術與數據中心建設的進一步發展,ChatGPT等預訓練大模型對算力需求極大,亟需Chiplet先進封裝打破摩爾定律的限制,并將加速數據中心的建設。對此,公司高速光模塊最近訂單情況難道一點也沒反映嗎?

答:您好,感謝您對公司的關注。AI技術的發展和應用對算力提出更高需求,有利于推動光模塊所在行業未來的發展,新產品和新技術的迭代需要一定的時間周期,并隨著市場需求和客戶訂單的變化而體現,公司預計未來800G相