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一、加加食品集團股份有限公司基本情況介紹加加食品創建于1996年,2012年1月在深交所上市,是公司所在地本土首家上市公司,被譽為“中國醬油第一股”。公司創始至今一直致力于醬油的研發、生產和銷售,是國內醬油行業中擁有全國性品牌影響力和渠道覆蓋度的企業之一。公司主要業務和產品涉及醬油、植物油、食醋、雞精、蠔油、料酒、味精等的生產及銷售,產品廣泛用于日常生活所需食品的烹飪及調味。“加加”醬油和“盤中餐”食用植物油是公司的核心產品,具有廣泛的品牌知名度和美譽度。二、互動交流問:請簡單介紹一下公司的近況?答:受疫情、原材料上漲等因素影響整體增長乏力,公司針對性做了相應的規劃和調整:1)產品重心向高毛利方向傾斜;2)組織架構更加趨向扁平和高效;3)渠道方面多種創新模式,多元化布局;4)多措并舉控制成本,通過提高生產效率、節能降耗等持續挖潛成本效益。問:公司今年在費用投放方面是如何規劃的呢?答:公司目前主要還是傳統渠道在發力,傳統渠道做存量,而新興渠道做增量。今年對比去年有些差異化的調整,具體為:1)將根據不同的時間節點及市場現狀做不同的規劃;2)在穩定傳統渠道的基礎上,加大新興渠道的投入;3)廣告投放也會更加精準。問:公司成立了北京的供應鏈公司,目前的合作進展如何?合作模式是怎么樣的?預計何時可以為上市公司貢獻利潤?答:公司從去年至今先后成立了全資子公司、控股子公司及合資公司。根據不同的渠道及合作模式有不同的業務拓展方式。我們希望通過雙方的優勢互補,達到多渠道整合及提升市場份額的目的。問:公司目前的銷售模式是怎么樣的?線上與線下的銷售情況差距有多大?答:公司銷售模式總的來說有以下幾個方面:1)公司的主要發力點還是在傳統渠道,同時尋求多元化發展,爭取在新零售、餐飲渠道有所突破;2)產品布局還是以中高端為主,加強高毛利產品的銷售及占比;3)業務人員考核會更加側重增量激勵。傳統銷售渠道和新零售銷售渠道是息息相關的,線上線下一體化更是有利于產品營銷推動的方向。目前線上增幅較大,主要是前期線上銷售的基數相對不高;新零售的模式利潤空間有相對性,根據產品、體量等不同有一定的波動。后期公司會根據市場情況,做針對性的調整,以適應線上、線下不同的銷售渠道模式。問:公司的生產基地都在哪些地方?產能情況如何?公司是如何應對上游原材料價格波動帶來的影響的?答:公司主要有三個生產基地,分別在湖南寧鄉、四川閬中、河南新鄭。公司是“以銷定產”的生產模式,目前產能可充分支撐銷量。為了應對原材料上漲造成的成本壓力,我們去年已經做了提價的工作。同時也會加重對供應商的篩選工作,及時跟蹤大豆等原輔材料價格變動趨勢,提前做好采購計劃,強化數字化線上采購,通過與網采平臺合作,擴大供應商招募,系統性的做好成本管控工作。問:減鹽系列產品的優勢是什么?目前的規劃是怎么樣的?消費者認可度如何?答:“減鹽”是健康飲食習慣的趨勢發展方向,也是目前提倡的食飲方向,通過幾年的市場培育投入,已有規模基礎。公司從去年開始把減鹽系列產品做了戰略性的梳理,具體來講:1)從產品的規格、標準、銷售渠道等方面,對產品進行了區割和品類的優化;2)將減鹽系列的高毛利產品點比加入了業務人員的考核指標,引導并激勵整體銷售資源向減鹽戰略單品傾斜;3)今年4月份,公司合資成立了加加味業(湖南)有限公司,利用產品優勢、廣告資源優勢和銷售渠道優勢集中整合做減鹽系列產品推廣和銷售。消費者對減鹽產品還是有一定的認識度的,公司采用了日式高鹽稀態工藝、恒溫釀造,并結合數字化醬油工廠的先進控鹽技術,將減鹽系列產品鹽份降低,做到“減鹽不減鮮”程度,無論是從健康還是口感角度都更有益處。問:公司在市場布局上是怎樣的?其中湖南市場占比多少?近幾年的發展情況如何?答:公司的定位一直是全國性市場,在不同市場確實有強弱程度差異,針對不同市場有一些差異化安排。從公司半年報數據可以看到,整個華中地區的營收占比36.46%,其中湖南市場營收占比一直在17%-20%之間,湖南作為公司大本營,后期也會繼續深耕。為了更合理地進行市場布局,我們做了相應的梳理和提升措施:1)對業務區域進行差異化市場分層,有效招商和布局;2)制定有針對性提升的市場政策及激勵措施;3)制定“一地一策”的方針策略,激勵業務人員通過不同的方式及多元化渠道開拓市場。問:公司目前的管理是事業部制還是產品線制?在數字化管理方面效果如何?答:公司在組織管理上一直不斷的優化調整,無論哪種模式都有利有不足,管理模式與公司的考核方式是息息相關,會根據不同的發展時期、不同的情況做相應的匹配。數字化、信息化管理對改善產品及提升服務肯定有積極的作用,用戶需求及產品運銷情況能及時反饋,有利于公司及時傳遞反饋給員工,搭建一個良性的對接鏈條,從而直接提高工作效率及面對市場的反應速度。問:公司近期回購的股份有打算做股權激勵的計劃嗎?答:公司去年12月份公告了《回購報告書》,明確回購股份用于員工持股計劃或股權激勵計劃,詳細的情況可以關注我們對外披露的相關公告。問:餐飲渠道目前進展如何?今年的餐飲渠道會怎么做?答:公司在穩定傳統渠道的同時,設立了KA、餐飲、電商、新零售和福利物資五個銷售渠道。今年公司加強了餐飲渠道的布局,成立了專門的餐飲事業部,在渠道下沉及產品設計上做了差異化定位。問:公司今年組織結構改革主要有哪些方面?以及對公司經營效益的提升、降本增效的作用是什么?答:公司從去年開始就進行了組織架構的改革,主要有以下幾個方面:①組織架構通過變革更趨向扁平化和聯動性,業務人員全部競聘上崗;②數字化營銷及信息化管理在加強。通過優化組織結構,完善了公司內部的工作流程,充分整合并釋放公司資源;第二提升了公司的管理能力,減少了不必要的工作環節,提高了管理效能及工作效率;第三通過降低渠道成本,實現降本增效;最后通過重點培養業務人員,使得公司更能敏銳的洞察客戶需求和市場變化,持續保持較強的競爭力。問:公司目前對銷售人員的考核標準有什么變化呢?答:今年對銷售人員的考核標準及導向性會更明確,加重了高毛利產品占比的考核指標,考核系數也做了相應調整,采用了滾動式平衡及強激勵的模式。