西南證券

一、參觀東南網架展示中心二、投資者互動交流:1、請介紹下公司的業務情況?公司是空間鋼結構的龍頭企業之一,擁有先進的十大核心技術和具有完全自主知識產權的裝配式鋼結構建筑體系。公司業務領域涵蓋創新基礎設施、傳統基礎設施(機場、高鐵)、裝配式鋼結構醫院、學校、住宅、體育場館、文化會展中心、超高層商業建筑等。公司在醫院、學校EPC項目建設領域經驗豐富,同時公司充分借鑒大股東在蕭山醫院的建設和運營方面的成功經驗,逐步形成了在大健康領域項目承建的獨特優勢。未來公司將繼續實施“總承包項目+1號工程”雙引擎發展戰略,促進先進制造業和現代服務業融合發展,進一步擴大競爭優勢。此外,公司積極響應政府“碳達峰碳中和”號召,大力發展綠色低碳產業,穩步推進光伏建筑一體化業務。公司已與杭州市蕭山區衙前鎮人民政府、杭州市蕭山經濟技術開發區、山西運城經濟技術開發區、天津港保稅區管理委員會簽署了相關協議開拓分布式光伏市場,并成立了光伏建筑一體化碳中和研發中心。截至目前,公司成功承接了“浙江碳一新能源有限責任公司分布式光伏”、“浙江恒逸化纖有限公司分布式光伏”、“杭州科百特過濾器材有限公司分布式光伏”、“浙江蕭山醫院總院分布式光伏”、“衙前鎮政府大樓分布式光伏”等重點項目。2022年上半年,公司全資子公司浙江東南綠建集成科技有限公司與杭州錢塘新區建設投資集團有限公司、龍焱能源科技(杭州)有限公司三方強強聯合,共同出資成立合資公司,東南綠建控股51%。該合資公司將共同開發光伏建筑一體化市場,致力于開發適用市場的光伏建筑一體化產品,并模塊化生產、建設,同時推進BIPV相關施工、驗收等國家地方標準或規范的建立。近期,公司又與江蘇日托光伏科技股份有限公司簽訂了《戰略合作協議》,雙方擬投資建立合資公司,共同研發、生產高端光伏組件,包括輕柔組件,能有效地解決存量屋面異形、老化、荷載不足等問題,有利于公司進一步開發分布式光伏市場。同時,雙方緊密合作,研發具有創新性的光伏建筑一體化技術,開發相應的光伏產品,應用于個性化BIPV建筑的場景。2、光伏建筑業務相關的市場需求情況?在以“碳中和”為目標的國家綠色發展戰略背景下,未來我國的能源結構將發生重大的調整,光伏等清潔能源在能源中的比重將大幅增加。在“限電政策”對一些高耗能企業生產經營的影響,以及工商業電價上漲,加裝光伏對業主來說,益處不局限于帶來單純的投資回報。通過加裝光伏來解決限電停產、碳指標這些更大的痛點,相比于之前現在業主加裝光伏的意愿更強,需求也在不斷增加。但公司在存量建筑中推廣分布式電站時發現,大量屋面存在異形、老化、荷載不足等問題,而這一類建筑市場本身及用電需求都非常大,若使用常規組件將大大增加分布式電站的開發難度和開發成本。為有效地解決這一痛點,公司也在積極尋找光伏行業的優秀企業建立廣泛深入的合作,共同研發、生產高端光伏組件,包括輕柔組件。開發相應的光伏產品,應用于個性化BIPV建筑的場景。近期,公司已與江蘇日托光伏科技股份有限公司簽訂了《戰略合作協議》,日托光伏致力于打造高端光伏電池及MWT組件、輕柔組件的研發,制造及銷售。雙方將充分發揮建筑光伏一體化技術、企業品牌、工程業績、資本融資、技術研發、生產制造、方案設計、產品優化、電站建設、電站并網與運營管理、系統維護等方面的優勢,強強合作共同開發建筑光伏一體化市場。3、半年報中公司總承包業務收入17.03億元,同比增加129.14%,總承包業務增加是否影響公司的現金流?公司的總承包項目主要定位在醫院、學校、體育場館等領域,承接的項目集中在浙江等財政情況優良,經濟發達的地區。醫院、學校屬于政府投資的民生工程,且工程資金到位情況較好。公司轉型總承包后,業務訂單和收入大幅度增加,結算方式由原先的“業主—總包—分包”變為直接向業主方結算,大大縮短了應收款結算周期,提升資金的運營效率。4、請談談鋼結構行業未來發展的展望以及行業的競爭格局?1)近幾年國家出臺相關政策大力支持裝配式綠色建筑,尤其是裝配式鋼結構建筑,2021年中央發布“十四五”規劃和2035年遠景目標綱要,強調推進建筑等領域低碳轉型,在推進新型城市建設過程中,明確提出發展智能建造,推廣綠色建材、裝配式建筑和鋼結構住宅,建設低碳城市。2021年10月國務院印發《關于推動城鄉建設綠色發展的意見》提出實施建筑領域碳達峰、碳中和行動,實現工程建設全過程綠色建造,要求大力發展裝配式建筑,重點推動鋼結構裝配式住宅建設。12月,生態環境部等18部門聯合印發《“十四五”時期“無廢城市”建設工作方案》,提出大力發展節能低碳建筑,全面推廣綠色低碳建材,推動建筑材料循環利用。以保障性住房、政策投資或以政府投資為主的公建項目為重點,大力發展裝配式建筑,有序提高綠色建筑占新建建筑的比例。各省市也發表相關文件,明確提出持續推動裝配式建筑的發展,積極的開展鋼結構裝配式住宅的試點,穩步推進裝配式建筑。從目前建成的鋼結構住宅項目看,鋼結構結構體系成熟、圍護材料逐步改善、裝配工藝不斷優化,住宅整體性能大幅提升,工程造價具有市場競爭優勢,具備了產業化發展的條件,表現為結構體系日趨成熟,鋼結構住宅已涵蓋低層、多層,小高層和高層鋼結構住宅建筑。加上國內鋼結構住宅占到整個住宅比例不到5%,而發達國家這一比例接近50%,可見市場潛力之大。2)隨著市場競爭的日益加劇和市場需求的加速變革,鋼結構制造業也將面臨更大的挑戰,這些趨勢將不斷推進鋼結構制造技術的發展和進步。同時,進一步豐富與深化數字化工廠建設的內涵,推動新型建筑工業化與高端制造業的深度融合。另外,智慧工地的發展也是實現建筑綠色化、工業化、智能化的重要途徑。智慧工地是基于信息技術,圍繞建筑工程項目全生命周期,建立支撐現場管理、互聯協同、智能決策、數據共享的信息化系統。隨著智能技術發展,特別是互聯網、物聯網和數字技術加速應用,推進智慧工地建設已成為我國建造方式轉型升級的突破口和著力點,助力建筑業高質量發展的重要路徑。